当前光伏产业链各环节产能超终端需求 2 倍，八大龙头企业 2024 年至 2025 年前三季度合计亏损超 629 亿元，而此前三年这八家企业合计盈利达1426.83 亿元。中国光伏行业正站在新一轮行业洗牌的临界点上，是依靠行政力量快速去产能，还是放任市场价格战缓慢出清，行业陷入路径分歧。

破解光伏行业内卷，不能仅靠企业自律，更要以技术效率标准为核心引领，通过扶优扶强推动产业升级，引导低效产能技改升级，从根源上化解同质化产能过剩的行业顽疾。

内卷困局：两条出清路径的双重困境

过去三年，光伏行业经历了一轮非理性的产能扩张。数据显示，2022 年底至 2024 年底，硅料、硅片、电池片、组件四大核心环节产能均实现翻番，截至2024 年底，硅料产能就已达 339 万吨，而全球终端年需求仅 120 万 - 150 万吨，过剩产能超 200 万吨；组件环节产能达1156.5GW，远超全球年度装机需求。

产能严重过剩直接引发了无休无止的价格战，行业从 2024年起陷入全线亏损。据同花顺iFinD数据显示，截至2026年1月，A股已有24家光伏公司披露2025年度业绩预告，仅有加工设备领域的奥特维、硅料硅片领域的弘元绿能能够勉强盈利。通威股份预计亏损90亿—100亿元；TCL中环预计亏损82亿—96亿元；天合光能预计亏损65亿—75亿元；晶科能源预计亏损59亿—69亿元；隆基绿能预计亏损60亿—65亿元；晶澳科技预计亏损45亿—48亿元。合计来看，2025年，上述六大龙头亏损总额约为401亿至453亿元，单家平均亏损约71亿元左右。

在此背景下，行业关于去产能的路径分歧日益凸显。部分企业呼吁参照钢铁、电解铝等行业模式，通过行政手段实施总量控制、产能置换，快速淘汰落后产能；另一部分企业则坚持市场化出清，认为应通过价格竞争实现优胜劣汰。但从现实来看，两条路径均存在明显短板。

“单纯依靠市场自发调节，行业大规模去产能的时机尚未到来。”多位业内人士表示，多数企业此前积攒的利润仍能支撑短期亏损，中小企业不愿主动出局，价格战可能长期持续，行业将陷入持续低迷；而行政 “一刀切”式的产能调控，既可能误伤当前技术水平相当的优质产能，也可能加速行业走向寡头垄断，扼杀产业创新活力。

更值得警惕的是，当前行业过剩的并非完全是落后产能，大量产能技术水平相近、同质化严重，仅靠能耗、规模等指标难以划定淘汰边界。硅料专家吕锦标直言，现有硅料产能技术水平相当，能耗指标差距不大，单纯提高能耗标准对存量产能出清作用有限。

破局核心：以技术标准为锚，BC 技术成升级关键抓手

2026年2月3日，工业和信息化部明确释放了光伏行业治理的关键信号：新的一年，光伏产业将告别野蛮生长的“内卷时代”，正式进入以技术创新和高质量发展为核心的“攻坚期”。这一政策转向，标志着中国光伏产业在经过二十余年高速发展后，正迎来从“量变”到“质变”的历史性转折点。以技术效率标准为核心，扶优扶强，通过技改升级实现低效产能的有效出清与产业竞争力的同步提升已逐渐成为共识。

今年伊始，国家相关部委正式发布光伏行业质量、能耗、功率标识三大强制性国家标准，自 3 月 1 日起实施，明确对标国际先进水平提升产品可靠性要求，新增BC、TOPCon 等高效电池组件的专属质量标准，划定了电池转换效率、组件功率、环境应力衰减率等核心技术红线。同期，工信部明确新建 TOPCon 项目门槛从24.5% 提升至 25%，从准入端筑牢技术底线。

在这一轮技术升级中，BC（背接触）电池技术成为行业公认的核心抓手。作为晶硅电池的高效技术路线，BC 组件量产平均效率超过25%，主流功率达 650W以上，较传统 TOPCon 组件功率高出 20-30W，在全生命周期发电量、抗衰减、外观适配性上均具备显著优势，完美契合行业 “降本增效” 的核心需求。

但从行业现状来看，高效 BC 产能仍处于稀缺状态。而与之形成鲜明对比的是，行业内大量 P 型产能、约 50% 的现有 N型产能，受限于技术、资金、厂房空间等因素，无法升级至 640W 以上的先进产品标准，面临被市场淘汰的风险。

“与其简单关停低效产能，不如引导其通过技改实现效率升级。” 业内人士指出，当前头部企业已开启技改探索，隆基绿能鄂尔多斯的 TOPCon-to-BC技改项目已于 2026 年初正式启动，通过产线改造将传统 TOPCon 产能升级为高效 BC产能，既盘活了存量资产，又实现了产能的提质增效。按照行业测算，通过技改升级，可将大量闲置的低效产能转化为符合市场需求的高效产能，从源头减少无效供给，化解同质化内卷。

长效机制：企业自律 + 标准约束，构建扶优扶强产业生态

“仅靠企业自律，无法从根本上破解行业内卷。”中国产业经济信息网在评论中指出，光伏行业高度同质化、资本密集的特性，决定了单纯依靠市场博弈和企业自律，难以遏制低水平重复建设和恶性价格战，必须建立清晰、稳定、可预期的技术标准体系，形成扶优扶强的长效机制。

从行业实践来看，当前龙头企业对技术升级的态度已逐步形成共识，但中小企业的技改转型仍面临资金、技术、专利等多重壁垒。对此，业内专家建议，应构建“标准引领 + 政策配套”的双重体系：一方面，以强制性国家标准明确技术效率底线，动态调整效率门槛，不达标的产品不准入市销售，倒逼企业推进技术升级；另一方面，通过差异化的金融、财税政策，为企业技改升级提供支持，对达到高效技术标准的企业给予融资倾斜、研发补贴等政策支持，对低效产能限制信贷投放，形成“扶优扶强” 的政策导向。

这一思路也与监管层的部署高度契合。工信部在光伏行业企业家座谈会上明确，将综合运用标准引领、质量监督、知识产权保护、促进技术进步等手段，推动行业回归良性竞争；多家龙头企业也呼吁，可参照房地产行业“三道红线” 模式，对光伏企业划定融资红线，禁止银行向技术指标不达标、盲目扩产的企业提供资金支持，从资金端遏制低水平产能扩张工信部。

当前光伏产业链各环节产能超终端需求 2 倍，八大龙头企业 2024 年至 2025 年前三季度合计亏损超 629 亿元，而此前三年这八家企业合计盈利达1426.83 亿元。中国光伏行业正站在新一轮行业洗牌的临界点上，是依靠行政力量快速去产能，还是放任市场价格战缓慢出清，行业陷入路径分歧。

破解光伏行业内卷，不能仅靠企业自律，更要以技术效率标准为核心引领，通过扶优扶强推动产业升级，引导低效产能技改升级，从根源上化解同质化产能过剩的行业顽疾。

内卷困局：两条出清路径的双重困境

过去三年，光伏行业经历了一轮非理性的产能扩张。数据显示，2022 年底至 2024 年底，硅料、硅片、电池片、组件四大核心环节产能均实现翻番，截至2024 年底，硅料产能就已达 339 万吨，而全球终端年需求仅 120 万 - 150 万吨，过剩产能超 200 万吨；组件环节产能达1156.5GW，远超全球年度装机需求。

产能严重过剩直接引发了无休无止的价格战，行业从 2024年起陷入全线亏损。据同花顺iFinD数据显示，截至2026年1月，A股已有24家光伏公司披露2025年度业绩预告，仅有加工设备领域的奥特维、硅料硅片领域的弘元绿能能够勉强盈利。通威股份预计亏损90亿—100亿元；TCL中环预计亏损82亿—96亿元；天合光能预计亏损65亿—75亿元；晶科能源预计亏损59亿—69亿元；隆基绿能预计亏损60亿—65亿元；晶澳科技预计亏损45亿—48亿元。合计来看，2025年，上述六大龙头亏损总额约为401亿至453亿元，单家平均亏损约71亿元左右。

在此背景下，行业关于去产能的路径分歧日益凸显。部分企业呼吁参照钢铁、电解铝等行业模式，通过行政手段实施总量控制、产能置换，快速淘汰落后产能；另一部分企业则坚持市场化出清，认为应通过价格竞争实现优胜劣汰。但从现实来看，两条路径均存在明显短板。

“单纯依靠市场自发调节，行业大规模去产能的时机尚未到来。”多位业内人士表示，多数企业此前积攒的利润仍能支撑短期亏损，中小企业不愿主动出局，价格战可能长期持续，行业将陷入持续低迷；而行政 “一刀切”式的产能调控，既可能误伤当前技术水平相当的优质产能，也可能加速行业走向寡头垄断，扼杀产业创新活力。

更值得警惕的是，当前行业过剩的并非完全是落后产能，大量产能技术水平相近、同质化严重，仅靠能耗、规模等指标难以划定淘汰边界。硅料专家吕锦标直言，现有硅料产能技术水平相当，能耗指标差距不大，单纯提高能耗标准对存量产能出清作用有限。

破局核心：以技术标准为锚，BC 技术成升级关键抓手

2026年2月3日，工业和信息化部明确释放了光伏行业治理的关键信号：新的一年，光伏产业将告别野蛮生长的“内卷时代”，正式进入以技术创新和高质量发展为核心的“攻坚期”。这一政策转向，标志着中国光伏产业在经过二十余年高速发展后，正迎来从“量变”到“质变”的历史性转折点。以技术效率标准为核心，扶优扶强，通过技改升级实现低效产能的有效出清与产业竞争力的同步提升已逐渐成为共识。

今年伊始，国家相关部委正式发布光伏行业质量、能耗、功率标识三大强制性国家标准，自 3 月 1 日起实施，明确对标国际先进水平提升产品可靠性要求，新增BC、TOPCon 等高效电池组件的专属质量标准，划定了电池转换效率、组件功率、环境应力衰减率等核心技术红线。同期，工信部明确新建 TOPCon 项目门槛从24.5% 提升至 25%，从准入端筑牢技术底线。

在这一轮技术升级中，BC（背接触）电池技术成为行业公认的核心抓手。作为晶硅电池的高效技术路线，BC 组件量产平均效率超过25%，主流功率达 650W以上，较传统 TOPCon 组件功率高出 20-30W，在全生命周期发电量、抗衰减、外观适配性上均具备显著优势，完美契合行业 “降本增效” 的核心需求。

但从行业现状来看，高效 BC 产能仍处于稀缺状态。而与之形成鲜明对比的是，行业内大量 P 型产能、约 50% 的现有 N型产能，受限于技术、资金、厂房空间等因素，无法升级至 640W 以上的先进产品标准，面临被市场淘汰的风险。

“与其简单关停低效产能，不如引导其通过技改实现效率升级。” 业内人士指出，当前头部企业已开启技改探索，隆基绿能鄂尔多斯的 TOPCon-to-BC技改项目已于 2026 年初正式启动，通过产线改造将传统 TOPCon 产能升级为高效 BC产能，既盘活了存量资产，又实现了产能的提质增效。按照行业测算，通过技改升级，可将大量闲置的低效产能转化为符合市场需求的高效产能，从源头减少无效供给，化解同质化内卷。

长效机制：企业自律 + 标准约束，构建扶优扶强产业生态

“仅靠企业自律，无法从根本上破解行业内卷。”中国产业经济信息网在评论中指出，光伏行业高度同质化、资本密集的特性，决定了单纯依靠市场博弈和企业自律，难以遏制低水平重复建设和恶性价格战，必须建立清晰、稳定、可预期的技术标准体系，形成扶优扶强的长效机制。

从行业实践来看，当前龙头企业对技术升级的态度已逐步形成共识，但中小企业的技改转型仍面临资金、技术、专利等多重壁垒。对此，业内专家建议，应构建“标准引领 + 政策配套”的双重体系：一方面，以强制性国家标准明确技术效率底线，动态调整效率门槛，不达标的产品不准入市销售，倒逼企业推进技术升级；另一方面，通过差异化的金融、财税政策，为企业技改升级提供支持，对达到高效技术标准的企业给予融资倾斜、研发补贴等政策支持，对低效产能限制信贷投放，形成“扶优扶强” 的政策导向。

这一思路也与监管层的部署高度契合。工信部在光伏行业企业家座谈会上明确，将综合运用标准引领、质量监督、知识产权保护、促进技术进步等手段，推动行业回归良性竞争；多家龙头企业也呼吁，可参照房地产行业“三道红线” 模式，对光伏企业划定融资红线，禁止银行向技术指标不达标、盲目扩产的企业提供资金支持，从资金端遏制低水平产能扩张工信部。

当前光伏产业链各环节产能超终端需求 2 倍，八大龙头企业 2024 年至 2025 年前三季度合计亏损超 629 亿元，而此前三年这八家企业合计盈利达1426.83 亿元。中国光伏行业正站在新一轮行业洗牌的临界点上，是依靠行政力量快速去产能，还是放任市场价格战缓慢出清，行业陷入路径分歧。

破解光伏行业内卷，不能仅靠企业自律，更要以技术效率标准为核心引领，通过扶优扶强推动产业升级，引导低效产能技改升级，从根源上化解同质化产能过剩的行业顽疾。

内卷困局：两条出清路径的双重困境

过去三年，光伏行业经历了一轮非理性的产能扩张。数据显示，2022 年底至 2024 年底，硅料、硅片、电池片、组件四大核心环节产能均实现翻番，截至2024 年底，硅料产能就已达 339 万吨，而全球终端年需求仅 120 万 - 150 万吨，过剩产能超 200 万吨；组件环节产能达1156.5GW，远超全球年度装机需求。

产能严重过剩直接引发了无休无止的价格战，行业从 2024年起陷入全线亏损。据同花顺iFinD数据显示，截至2026年1月，A股已有24家光伏公司披露2025年度业绩预告，仅有加工设备领域的奥特维、硅料硅片领域的弘元绿能能够勉强盈利。通威股份预计亏损90亿—100亿元；TCL中环预计亏损82亿—96亿元；天合光能预计亏损65亿—75亿元；晶科能源预计亏损59亿—69亿元；隆基绿能预计亏损60亿—65亿元；晶澳科技预计亏损45亿—48亿元。合计来看，2025年，上述六大龙头亏损总额约为401亿至453亿元，单家平均亏损约71亿元左右。

在此背景下，行业关于去产能的路径分歧日益凸显。部分企业呼吁参照钢铁、电解铝等行业模式，通过行政手段实施总量控制、产能置换，快速淘汰落后产能；另一部分企业则坚持市场化出清，认为应通过价格竞争实现优胜劣汰。但从现实来看，两条路径均存在明显短板。

“单纯依靠市场自发调节，行业大规模去产能的时机尚未到来。”多位业内人士表示，多数企业此前积攒的利润仍能支撑短期亏损，中小企业不愿主动出局，价格战可能长期持续，行业将陷入持续低迷；而行政 “一刀切”式的产能调控，既可能误伤当前技术水平相当的优质产能，也可能加速行业走向寡头垄断，扼杀产业创新活力。

更值得警惕的是，当前行业过剩的并非完全是落后产能，大量产能技术水平相近、同质化严重，仅靠能耗、规模等指标难以划定淘汰边界。硅料专家吕锦标直言，现有硅料产能技术水平相当，能耗指标差距不大，单纯提高能耗标准对存量产能出清作用有限。

破局核心：以技术标准为锚，BC 技术成升级关键抓手

2026年2月3日，工业和信息化部明确释放了光伏行业治理的关键信号：新的一年，光伏产业将告别野蛮生长的“内卷时代”，正式进入以技术创新和高质量发展为核心的“攻坚期”。这一政策转向，标志着中国光伏产业在经过二十余年高速发展后，正迎来从“量变”到“质变”的历史性转折点。以技术效率标准为核心，扶优扶强，通过技改升级实现低效产能的有效出清与产业竞争力的同步提升已逐渐成为共识。

今年伊始，国家相关部委正式发布光伏行业质量、能耗、功率标识三大强制性国家标准，自 3 月 1 日起实施，明确对标国际先进水平提升产品可靠性要求，新增BC、TOPCon 等高效电池组件的专属质量标准，划定了电池转换效率、组件功率、环境应力衰减率等核心技术红线。同期，工信部明确新建 TOPCon 项目门槛从24.5% 提升至 25%，从准入端筑牢技术底线。

在这一轮技术升级中，BC（背接触）电池技术成为行业公认的核心抓手。作为晶硅电池的高效技术路线，BC 组件量产平均效率超过25%，主流功率达 650W以上，较传统 TOPCon 组件功率高出 20-30W，在全生命周期发电量、抗衰减、外观适配性上均具备显著优势，完美契合行业 “降本增效” 的核心需求。

但从行业现状来看，高效 BC 产能仍处于稀缺状态。而与之形成鲜明对比的是，行业内大量 P 型产能、约 50% 的现有 N型产能，受限于技术、资金、厂房空间等因素，无法升级至 640W 以上的先进产品标准，面临被市场淘汰的风险。

“与其简单关停低效产能，不如引导其通过技改实现效率升级。” 业内人士指出，当前头部企业已开启技改探索，隆基绿能鄂尔多斯的 TOPCon-to-BC技改项目已于 2026 年初正式启动，通过产线改造将传统 TOPCon 产能升级为高效 BC产能，既盘活了存量资产，又实现了产能的提质增效。按照行业测算，通过技改升级，可将大量闲置的低效产能转化为符合市场需求的高效产能，从源头减少无效供给，化解同质化内卷。

长效机制：企业自律 + 标准约束，构建扶优扶强产业生态

“仅靠企业自律，无法从根本上破解行业内卷。”中国产业经济信息网在评论中指出，光伏行业高度同质化、资本密集的特性，决定了单纯依靠市场博弈和企业自律，难以遏制低水平重复建设和恶性价格战，必须建立清晰、稳定、可预期的技术标准体系，形成扶优扶强的长效机制。

从行业实践来看，当前龙头企业对技术升级的态度已逐步形成共识，但中小企业的技改转型仍面临资金、技术、专利等多重壁垒。对此，业内专家建议，应构建“标准引领 + 政策配套”的双重体系：一方面，以强制性国家标准明确技术效率底线，动态调整效率门槛，不达标的产品不准入市销售，倒逼企业推进技术升级；另一方面，通过差异化的金融、财税政策，为企业技改升级提供支持，对达到高效技术标准的企业给予融资倾斜、研发补贴等政策支持，对低效产能限制信贷投放，形成“扶优扶强” 的政策导向。

这一思路也与监管层的部署高度契合。工信部在光伏行业企业家座谈会上明确，将综合运用标准引领、质量监督、知识产权保护、促进技术进步等手段，推动行业回归良性竞争；多家龙头企业也呼吁，可参照房地产行业“三道红线” 模式，对光伏企业划定融资红线，禁止银行向技术指标不达标、盲目扩产的企业提供资金支持，从资金端遏制低水平产能扩张工信部。

当前光伏产业链各环节产能超终端需求 2 倍，八大龙头企业 2024 年至 2025 年前三季度合计亏损超 629 亿元，而此前三年这八家企业合计盈利达1426.83 亿元。中国光伏行业正站在新一轮行业洗牌的临界点上，是依靠行政力量快速去产能，还是放任市场价格战缓慢出清，行业陷入路径分歧。

破解光伏行业内卷，不能仅靠企业自律，更要以技术效率标准为核心引领，通过扶优扶强推动产业升级，引导低效产能技改升级，从根源上化解同质化产能过剩的行业顽疾。

内卷困局：两条出清路径的双重困境

过去三年，光伏行业经历了一轮非理性的产能扩张。数据显示，2022 年底至 2024 年底，硅料、硅片、电池片、组件四大核心环节产能均实现翻番，截至2024 年底，硅料产能就已达 339 万吨，而全球终端年需求仅 120 万 - 150 万吨，过剩产能超 200 万吨；组件环节产能达1156.5GW，远超全球年度装机需求。

产能严重过剩直接引发了无休无止的价格战，行业从 2024年起陷入全线亏损。据同花顺iFinD数据显示，截至2026年1月，A股已有24家光伏公司披露2025年度业绩预告，仅有加工设备领域的奥特维、硅料硅片领域的弘元绿能能够勉强盈利。通威股份预计亏损90亿—100亿元；TCL中环预计亏损82亿—96亿元；天合光能预计亏损65亿—75亿元；晶科能源预计亏损59亿—69亿元；隆基绿能预计亏损60亿—65亿元；晶澳科技预计亏损45亿—48亿元。合计来看，2025年，上述六大龙头亏损总额约为401亿至453亿元，单家平均亏损约71亿元左右。

在此背景下，行业关于去产能的路径分歧日益凸显。部分企业呼吁参照钢铁、电解铝等行业模式，通过行政手段实施总量控制、产能置换，快速淘汰落后产能；另一部分企业则坚持市场化出清，认为应通过价格竞争实现优胜劣汰。但从现实来看，两条路径均存在明显短板。

“单纯依靠市场自发调节，行业大规模去产能的时机尚未到来。”多位业内人士表示，多数企业此前积攒的利润仍能支撑短期亏损，中小企业不愿主动出局，价格战可能长期持续，行业将陷入持续低迷；而行政 “一刀切”式的产能调控，既可能误伤当前技术水平相当的优质产能，也可能加速行业走向寡头垄断，扼杀产业创新活力。

更值得警惕的是，当前行业过剩的并非完全是落后产能，大量产能技术水平相近、同质化严重，仅靠能耗、规模等指标难以划定淘汰边界。硅料专家吕锦标直言，现有硅料产能技术水平相当，能耗指标差距不大，单纯提高能耗标准对存量产能出清作用有限。

破局核心：以技术标准为锚，BC 技术成升级关键抓手

2026年2月3日，工业和信息化部明确释放了光伏行业治理的关键信号：新的一年，光伏产业将告别野蛮生长的“内卷时代”，正式进入以技术创新和高质量发展为核心的“攻坚期”。这一政策转向，标志着中国光伏产业在经过二十余年高速发展后，正迎来从“量变”到“质变”的历史性转折点。以技术效率标准为核心，扶优扶强，通过技改升级实现低效产能的有效出清与产业竞争力的同步提升已逐渐成为共识。

今年伊始，国家相关部委正式发布光伏行业质量、能耗、功率标识三大强制性国家标准，自 3 月 1 日起实施，明确对标国际先进水平提升产品可靠性要求，新增BC、TOPCon 等高效电池组件的专属质量标准，划定了电池转换效率、组件功率、环境应力衰减率等核心技术红线。同期，工信部明确新建 TOPCon 项目门槛从24.5% 提升至 25%，从准入端筑牢技术底线。

在这一轮技术升级中，BC（背接触）电池技术成为行业公认的核心抓手。作为晶硅电池的高效技术路线，BC 组件量产平均效率超过25%，主流功率达 650W以上，较传统 TOPCon 组件功率高出 20-30W，在全生命周期发电量、抗衰减、外观适配性上均具备显著优势，完美契合行业 “降本增效” 的核心需求。

但从行业现状来看，高效 BC 产能仍处于稀缺状态。而与之形成鲜明对比的是，行业内大量 P 型产能、约 50% 的现有 N型产能，受限于技术、资金、厂房空间等因素，无法升级至 640W 以上的先进产品标准，面临被市场淘汰的风险。

“与其简单关停低效产能，不如引导其通过技改实现效率升级。” 业内人士指出，当前头部企业已开启技改探索，隆基绿能鄂尔多斯的 TOPCon-to-BC技改项目已于 2026 年初正式启动，通过产线改造将传统 TOPCon 产能升级为高效 BC产能，既盘活了存量资产，又实现了产能的提质增效。按照行业测算，通过技改升级，可将大量闲置的低效产能转化为符合市场需求的高效产能，从源头减少无效供给，化解同质化内卷。

长效机制：企业自律 + 标准约束，构建扶优扶强产业生态

“仅靠企业自律，无法从根本上破解行业内卷。”中国产业经济信息网在评论中指出，光伏行业高度同质化、资本密集的特性，决定了单纯依靠市场博弈和企业自律，难以遏制低水平重复建设和恶性价格战，必须建立清晰、稳定、可预期的技术标准体系，形成扶优扶强的长效机制。

从行业实践来看，当前龙头企业对技术升级的态度已逐步形成共识，但中小企业的技改转型仍面临资金、技术、专利等多重壁垒。对此，业内专家建议，应构建“标准引领 + 政策配套”的双重体系：一方面，以强制性国家标准明确技术效率底线，动态调整效率门槛，不达标的产品不准入市销售，倒逼企业推进技术升级；另一方面，通过差异化的金融、财税政策，为企业技改升级提供支持，对达到高效技术标准的企业给予融资倾斜、研发补贴等政策支持，对低效产能限制信贷投放，形成“扶优扶强” 的政策导向。

这一思路也与监管层的部署高度契合。工信部在光伏行业企业家座谈会上明确，将综合运用标准引领、质量监督、知识产权保护、促进技术进步等手段，推动行业回归良性竞争；多家龙头企业也呼吁，可参照房地产行业“三道红线” 模式，对光伏企业划定融资红线，禁止银行向技术指标不达标、盲目扩产的企业提供资金支持，从资金端遏制低水平产能扩张工信部。

当前光伏产业链各环节产能超终端需求 2 倍，八大龙头企业 2024 年至 2025 年前三季度合计亏损超 629 亿元，而此前三年这八家企业合计盈利达1426.83 亿元。中国光伏行业正站在新一轮行业洗牌的临界点上，是依靠行政力量快速去产能，还是放任市场价格战缓慢出清，行业陷入路径分歧。

破解光伏行业内卷，不能仅靠企业自律，更要以技术效率标准为核心引领，通过扶优扶强推动产业升级，引导低效产能技改升级，从根源上化解同质化产能过剩的行业顽疾。

内卷困局：两条出清路径的双重困境

过去三年，光伏行业经历了一轮非理性的产能扩张。数据显示，2022 年底至 2024 年底，硅料、硅片、电池片、组件四大核心环节产能均实现翻番，截至2024 年底，硅料产能就已达 339 万吨，而全球终端年需求仅 120 万 - 150 万吨，过剩产能超 200 万吨；组件环节产能达1156.5GW，远超全球年度装机需求。

产能严重过剩直接引发了无休无止的价格战，行业从 2024年起陷入全线亏损。据同花顺iFinD数据显示，截至2026年1月，A股已有24家光伏公司披露2025年度业绩预告，仅有加工设备领域的奥特维、硅料硅片领域的弘元绿能能够勉强盈利。通威股份预计亏损90亿—100亿元；TCL中环预计亏损82亿—96亿元；天合光能预计亏损65亿—75亿元；晶科能源预计亏损59亿—69亿元；隆基绿能预计亏损60亿—65亿元；晶澳科技预计亏损45亿—48亿元。合计来看，2025年，上述六大龙头亏损总额约为401亿至453亿元，单家平均亏损约71亿元左右。

在此背景下，行业关于去产能的路径分歧日益凸显。部分企业呼吁参照钢铁、电解铝等行业模式，通过行政手段实施总量控制、产能置换，快速淘汰落后产能；另一部分企业则坚持市场化出清，认为应通过价格竞争实现优胜劣汰。但从现实来看，两条路径均存在明显短板。

“单纯依靠市场自发调节，行业大规模去产能的时机尚未到来。”多位业内人士表示，多数企业此前积攒的利润仍能支撑短期亏损，中小企业不愿主动出局，价格战可能长期持续，行业将陷入持续低迷；而行政 “一刀切”式的产能调控，既可能误伤当前技术水平相当的优质产能，也可能加速行业走向寡头垄断，扼杀产业创新活力。

更值得警惕的是，当前行业过剩的并非完全是落后产能，大量产能技术水平相近、同质化严重，仅靠能耗、规模等指标难以划定淘汰边界。硅料专家吕锦标直言，现有硅料产能技术水平相当，能耗指标差距不大，单纯提高能耗标准对存量产能出清作用有限。

破局核心：以技术标准为锚，BC 技术成升级关键抓手

2026年2月3日，工业和信息化部明确释放了光伏行业治理的关键信号：新的一年，光伏产业将告别野蛮生长的“内卷时代”，正式进入以技术创新和高质量发展为核心的“攻坚期”。这一政策转向，标志着中国光伏产业在经过二十余年高速发展后，正迎来从“量变”到“质变”的历史性转折点。以技术效率标准为核心，扶优扶强，通过技改升级实现低效产能的有效出清与产业竞争力的同步提升已逐渐成为共识。

今年伊始，国家相关部委正式发布光伏行业质量、能耗、功率标识三大强制性国家标准，自 3 月 1 日起实施，明确对标国际先进水平提升产品可靠性要求，新增BC、TOPCon 等高效电池组件的专属质量标准，划定了电池转换效率、组件功率、环境应力衰减率等核心技术红线。同期，工信部明确新建 TOPCon 项目门槛从24.5% 提升至 25%，从准入端筑牢技术底线。

在这一轮技术升级中，BC（背接触）电池技术成为行业公认的核心抓手。作为晶硅电池的高效技术路线，BC 组件量产平均效率超过25%，主流功率达 650W以上，较传统 TOPCon 组件功率高出 20-30W，在全生命周期发电量、抗衰减、外观适配性上均具备显著优势，完美契合行业 “降本增效” 的核心需求。

但从行业现状来看，高效 BC 产能仍处于稀缺状态。而与之形成鲜明对比的是，行业内大量 P 型产能、约 50% 的现有 N型产能，受限于技术、资金、厂房空间等因素，无法升级至 640W 以上的先进产品标准，面临被市场淘汰的风险。

“与其简单关停低效产能，不如引导其通过技改实现效率升级。” 业内人士指出，当前头部企业已开启技改探索，隆基绿能鄂尔多斯的 TOPCon-to-BC技改项目已于 2026 年初正式启动，通过产线改造将传统 TOPCon 产能升级为高效 BC产能，既盘活了存量资产，又实现了产能的提质增效。按照行业测算，通过技改升级，可将大量闲置的低效产能转化为符合市场需求的高效产能，从源头减少无效供给，化解同质化内卷。

长效机制：企业自律 + 标准约束，构建扶优扶强产业生态

“仅靠企业自律，无法从根本上破解行业内卷。”中国产业经济信息网在评论中指出，光伏行业高度同质化、资本密集的特性，决定了单纯依靠市场博弈和企业自律，难以遏制低水平重复建设和恶性价格战，必须建立清晰、稳定、可预期的技术标准体系，形成扶优扶强的长效机制。

从行业实践来看，当前龙头企业对技术升级的态度已逐步形成共识，但中小企业的技改转型仍面临资金、技术、专利等多重壁垒。对此，业内专家建议，应构建“标准引领 + 政策配套”的双重体系：一方面，以强制性国家标准明确技术效率底线，动态调整效率门槛，不达标的产品不准入市销售，倒逼企业推进技术升级；另一方面，通过差异化的金融、财税政策，为企业技改升级提供支持，对达到高效技术标准的企业给予融资倾斜、研发补贴等政策支持，对低效产能限制信贷投放，形成“扶优扶强” 的政策导向。

这一思路也与监管层的部署高度契合。工信部在光伏行业企业家座谈会上明确，将综合运用标准引领、质量监督、知识产权保护、促进技术进步等手段，推动行业回归良性竞争；多家龙头企业也呼吁，可参照房地产行业“三道红线” 模式，对光伏企业划定融资红线，禁止银行向技术指标不达标、盲目扩产的企业提供资金支持，从资金端遏制低水平产能扩张工信部。